Рынок ипотеки в РФ за первые шесть месяцев текущего года продемонстрировал замедление темпов роста: банки выдали 575,5 тыс. жилищных кредитов (-13,2%) на 1,26 трлн руб. (-3,5%).
За аналогичный период 2018-го этот показатель составил 663 тыс. кредитовна 1,3 трлн руб. По состоянию на 1 июля объем ипотечной задолженности россиян в первый раз перевалил за 7 трлн руб., прирост в годичном выражении составил20%, пишет РБК.
Последнее снижение показателя по ипотеке было зафиксировано четыре года назад. В 2015-м ЦБ РФ резко повысил ключевую ставку, и банки со своей стороны увеличили ипотечные ставки. Правда, тогда падение было куда более стремительным – объемы жилищного кредитования сократились на 40% (с 766 млрд до 458 млрд руб.).
Сейчас выдачи также снижаются на фоне роста ипотечных ставок, который стал следствием ужесточения денежно-кредитной политики ЦБ. В конце 2018 года они опустились более чем на 10% (в ноябре был поставлен рекорд в 9,41%), в апреле вернулись к максимальным 10,56% и вот теперь снова снижаются.
В начале лета размер средней ставки по ипотеке уменьшился на с 10,53 до 10,28% (0,25 п.п.), что стало самым быстрым снижением с позапрошлого года, когда ставка вместо 10,58% составила 10,05%.
Старший директор Fitch Александр Данилов считает, что к замедлению темпов выдачи ипотеки привели несколько факторов. Прежде всего, на это повлияли увеличившиеся в начале года ставки по кредитам. Во-вторых, сказалось насыщение спроса среди платежеспособных заемщиков. Безусловно, при этом присутствует и колоссальный неудовлетворенный спрос, потому что людям хочется жить в лучших условиях, но вместе с тем денег на это, то есть на ипотеку, у них попросту нет.
Еще одним фактором, правда, оказавшим меньшее влияние, стал переход на эскроу-счета. Возможно, некое количество потенциальных ипотечников просто не рискует вкладывать деньги в новое жилье сейчас, потому что не понимает, что будет потом, полагает эксперт. Не исключено, что есть и те, кто мог отложить покупку до старта действия системы, для получения страховки в 10 млн руб., которая возместит убытки покупателю, даже если застройщик обанкротится, добавляет Данилов.
То, что темпы ипотечного кредитования будут замедляться, стало ясно еще с начала года, утверждает замдиректора группы рейтингов фининститутов АКРА Валерий Пивень. По его словам ситуация до сих пор нестабильна, при том, что «плохой» ее не назовешь, так как кредитный портфель все же прирастает. По мнению Пивня, причины для снижения все те же: рост ставок и цен на недвижимость, особенно в российской столице, который мог стать следствием того самого перехода на строительство по системе эскроу-счетов.
Если же говорить только о новой ипотеке и не оглядываться на рефинансирование, то можно даже сказать о росте выдачи жилищных кредитов в первом полугодии 2019-го в денежном выражении, заявили аналитики из «Дом.РФ». Новых ипотек в первые шесть месяцев года россияне оформили 548 тыс. (то есть всего -4% к аналогичному периоду 2018-го). Сумма займов превысила 1,2 трлн руб., что обернулось плюс 6,8% по отношению к прошлогодним показателям.
Дальнейшее развитие событий находится в зависимости от темпов уменьшения кредитных ставок. Пока повышение завершило цикл, и кредиторы занялись снижением, напоминают эксперты.
Центробанк в июле уже уменьшил ключевую ставку до 7,25% с 7,75% и не исключил, что и в перспективе она продолжит снижаться. В связи с этим банки начали сокращать ипотечные ставки. Первым стал «Дом.РФ», который опустил базовую ставку по первичному рынку до 9,7% (было 10,75%), по вторичному до 9,8% (было 10,9%). Затем к нему присоединились в Альфа-банке, «ФК Открытие», Газпромбанке, Райффайзенбанке и других кредитных организациях. Самые крупные игроки рынка —Сербанк и ВТБ – пока молчат.
Аналитики, представляющие Национальные кредитные рейтинги, отмечают, что банками уже накоплен достаточный резерв для понижения ставок, что получилось благодарязаметно подешевевшему фондированию.
Дополнительным фактором для дальнейшего снижения ставок по ипотеке может стать желание регулятора охладить рынок потребкредитования и, как следствие, обострение банковской конкуренции на рынке ипотеки, прогнозируют в НКР.